Source de l’image : Getty Images
Que se passe-t-il lorsque le marché boursier entre dans une période de volatilité, comme nous l’avons vu ces dernières semaines ?
Une réponse est : panique. Certains investisseurs s’inquiètent de ce que signifie cette volatilité et de ses conséquences possibles. Mais ce n’est qu’une partie de l’histoire. Certains investisseurs calmes qui adoptent une approche d’investissement à long terme profitent des opportunités que peut présenter la volatilité des marchés boursiers.
Devriez-vous acheter des actions ExxonMobil aujourd’hui ?
Avant de vous décider, prenez d’abord un moment pour examiner ce rapport. Malgré les incertitudes actuelles, des tarifs douaniers imposés par Trump aux conflits mondiaux, Mark Rogers et son équipe estiment que de nombreuses actions britanniques se négocient toujours à des rabais substantiels, offrant ainsi aux investisseurs avisés de nombreuses opportunités potentielles d’en apprendre davantage.
C’est pourquoi cela pourrait être le moment idéal pour obtenir cette précieuse recherche : les analystes de Mark’s ont parcouru les marchés pour révéler cinq de leurs « achats » à long terme préférés. S’il vous plaît, ne prenez pas de grandes décisions avant de les regarder.
Parce que? Cela peut signifier qu’ils achètent des actions intéressantes à des prix avantageux. Cela pourrait potentiellement aider quelqu’un à prendre sa retraite des années plus tôt.
Les grandes actions ne sont pas à l’abri des turbulences des marchés
Peut-être devrais-je commencer par expliquer ce dernier. La volatilité des marchés boursiers peut faire chuter une action à un point où son prix est beaucoup moins cher qu’il ne l’était quelques semaines plus tôt. Étant donné que le rendement du dividende dépend du dividende versé par une entreprise et de ce que vous payez pour ses actions, cela peut signifier que votre rendement augmente.
À titre d’exemple, je prendrai le major pétrolier américain ExxonMobil (NYSE : XOM). Cette vénérable société a un historique de dividendes tout simplement exceptionnel, ayant augmenté son dividende par action chaque année pendant des décennies. En fait, cela a continué pendant la pandémie, lorsque des concurrents britanniques tels que Shell ont profité de l’occasion pour réduire les leurs.
Actuellement, la rentabilité d’ExxonMobil est de 2,8 %. Cela peut sembler peu inspirant selon les normes britanniques. Il est légèrement inférieur au rendement actuel du FTSE 100 de 3 % et également inférieur au rendement de Shell de 3,3 %.
Mais le cours de l’action d’ExxonMobil est en hausse de 357 % par rapport à son plus bas niveau de 2020, lorsque les craintes liées à la pandémie concernant une réduction de la consommation de pétrole l’ont puni.
Ainsi, quelqu’un qui aurait investi à l’époque aurait désormais un énorme profit théorique (ou réel).
Mais voici le point clé lorsqu’il s’agit de prendre une retraite anticipée : après avoir acheté à un prix inférieur, votre rendement actuel ne serait pas celui de 2,8 % qu’ExxonMobil propose aujourd’hui. Ce serait supérieur à 12%.
Comment une crise pourrait-elle aider quelqu’un à prendre une retraite anticipée ?
Pour une action de premier ordre possédant les actifs d’ExxonMobil, ce genre de rendement fait rêver. Investir à une époque où les rendements sont à des niveaux aussi élevés pourrait aider quelqu’un à atteindre plus tôt ses objectifs financiers de retraite.
Cela suppose bien entendu que le dividende soit maintenu. Jusqu’à présent, dans le cas d’ExxonMobil, cela a été le cas (en fait, cela a continué de croître). Mais cela n’est jamais garanti.
Oui, ExxonMobil dispose de réserves importantes, d’un modèle économique éprouvé et de vastes canaux de vente dans le monde entier. Mais Shell aussi, et contrairement à ExxonMobil, elle a réduit ses paiements en 2020.
Profitez des turbulences du marché
Exxon (comme Shell) est actuellement en hausse grâce aux prix élevés du pétrole. Mais il existe un risque qu’une baisse du prix du pétrole – comme ce sera sûrement le cas tôt ou tard – nuise à la rentabilité d’ExxonMobil et au cours de ses actions.
En tant qu’investisseur, il peut être plus facile de décider entre risque et récompense lorsqu’il existe une marge de sécurité suffisamment confortable. Une période de volatilité qui fait baisser fortement le cours des actions de certaines grandes entreprises peut contribuer à améliorer ce rapport risque/récompense.
Mais ces périodes peuvent être de courte durée. C’est pourquoi je passe maintenant du temps à dresser une liste de sociétés de premier ordre de qualité dont j’aimerais posséder les actions, si j’ai la possibilité de les acheter à un prix avantageux.
