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De nombreux investisseurs ISA se précipiteront pour épuiser leur allocation de cotisation annuelle d’ici le 5 avril, ou du moins réfléchiront à ce qu’ils souhaiteront acheter pour l’année fiscale 2026/27.
Et comme l’inflation devrait augmenter en raison du chaos dans le détroit d’Ormuz – une artère clé du commerce mondial – les actions à revenu passif devraient rester populaires dans les mois à venir. Surtout ceux qui offrent des rendements en dividendes exorbitants.
Dans cette optique, voici un portefeuille de cinq actions offrant un rendement attrayant de 7 % au cours des 12 prochains mois.
Des options à gogo
Le FTSE 100 (+21,1 %) et le FTSE 250 (+11,8 %) ont enregistré de bonnes performances au cours de l’année écoulée, mais de nombreuses actions juteuses à haut rendement circulent encore. D’après mes calculs, il existe plus de 40 actions sur tous les indices qui rapportent 6 % ou plus.
Même si certains d’entre eux seront sans aucun doute des pièges à rendement, l’offre est suffisante ici pour constituer un solide portefeuille à haut rendement. Par exemple, le rendement moyen actuel des éléments suivants est de 7 %, en supposant que les investissements sont uniformément pondérés.
Rendement du dividende à terme (12 prochains mois) Juridique et général 9,1 % Aviva 6,7 % TBC Bank 6,7 % iShares MSCI Target UK Real Estate ETF 6,3 % ITV (LSE : ITV) 6,1 %
Le géant de l’assurance-vie Legal & General a le rendement le plus élevé du FTSE 100. Un rendement de plus de 9 % sonnerait normalement l’alarme pour moi, mais le groupe s’est engagé à restituer plus de 5 milliards de livres sterling aux actionnaires entre 2025 et 2027.
Dans ce cadre, elle procédera au plus grand rachat d’actions de son histoire (1,2 milliard de livres sterling). Parallèlement, l’assureur Aviva a enregistré de solides performances et la direction est fermement déterminée à augmenter le dividende au fil du temps.
TBC Bank opère en Géorgie, où une forte croissance économique et l’adoption croissante des services bancaires numériques génèrent une croissance impressionnante des bénéfices.
L’ETF iShares MSCI Target UK Real Estate offre une large exposition au marché immobilier britannique par le biais de fiducies de placement immobilier (REIT).
Veuillez noter que le traitement fiscal dépend de la situation individuelle de chaque client et peut être sujet à changement à l’avenir. Le contenu de cet article est fourni à titre informatif uniquement. Il n’est pas destiné à être et ne constitue aucun type de conseil fiscal.
Risques
Il est vrai que ce portefeuille est fortement orienté vers le secteur financier. Nous disposons de deux assureurs ayant des activités de gestion d’actifs significatives et d’une banque. Cela ajoute donc un risque de concentration.
Si la guerre tragique en Iran s’intensifie et se prolonge pendant des mois, elle pourrait déclencher une crise économique mondiale. Ces turbulences ne seraient pas terribles pour TBC Bank (qui opère dans un pôle logistique clé est-ouest), ni pour les gestionnaires d’actifs qui pourraient connaître des sorties nettes.
En période de récession, les ETF immobiliers britanniques seraient également confrontés à des pressions à la baisse.
Résilience
ITV ne serait certainement pas à l’abri d’un ralentissement économique, car les annonceurs freineraient rapidement leurs dépenses. Mais je pense que les actions du FTSE 250 offrent aujourd’hui une diversification et une valeur décente, avec leur rendement de 6,1 % et leur ratio cours/bénéfice à terme de seulement 9,4.
ITV a enregistré une performance résiliente en 2025 malgré une année difficile (elle a également réalisé une année 2024 solide, stimulée par la compétition de l’Euro masculin). Cet été, le diffuseur diffusera 19 matches de Coupe du monde masculine de plus qu’en 2022, avec davantage de matches aux heures de grande écoute. Cela signifie que les performances publicitaires devraient être plus fortes cette année.
Pendant ce temps, la division ITV Studios continue de bien performer grâce à la forte demande des plateformes mondiales de streaming. Les studios et ITVX contribuent à compenser le déclin de la publicité télévisée traditionnelle.
Bien entendu, les dividendes changent et on ne sait pas exactement quelle sera la performance future de ce portefeuille. Mais je pense qu’ITV pourrait apporter une grande contribution. L’ISA à cinq actions de 20 000 £ générerait ici 1 400 £ par an de revenu passif.
