Source de l’image : Getty Images
Pouvoir investir jusqu’à 20 000 £ dans un ISA non imposable nous donne la possibilité de créer un flux de revenus passif. Mais combien pourrions-nous raisonnablement générer à long terme ? Voyons d’abord ce que je considère comme une mauvaise option. Et puis nous passerons aux très bonnes choses.
Les taux ISA Top Cash sont d’environ 4,6 %. Cela dépasse l’inflation et les rendements sont garantis pendant toute la durée de toute transaction. Cela semble idéal pour économiser un peu d’argent ou pour les personnes qui ne veulent aucun risque en bourse.
Mais une allocation ISA de 20 000 £ aujourd’hui pourrait atteindre plus de 49 000 £ dans 20 ans. Et vous pourriez alors générer 2 260 £ de revenus passifs par an. Mais cela dépendrait du réinvestissement des intérêts chaque année, et nous aurions besoin que les taux Cash ISA restent aussi élevés sur le long terme. Lorsque la Banque d’Angleterre abaissera encore ses taux directeurs, il y aura sûrement peu de chances que cela se produise.
Une meilleure transaction boursière ?
Les rendements du FTSE 100 ont atteint en moyenne 6,9 % au cours des 20 dernières années. Alors qu’est-ce que cela pourrait nous apporter ? Qu’arrive-t-il aux mêmes 20 000 £ investis dans le fonds de suivi iShares Core FTSE 100 UCITS ETF (LSE : ISF) ?
Il vise à reproduire les performances du FTSE 100. Et s’il réussit (ce qu’il a fait assez bien), il pourrait transformer 20 000 £ en environ 76 000 £ au cours des mêmes 20 années. Les 2,3 % supplémentaires pourraient représenter une différence de plus de 55 % à long terme.
Après deux décennies, nous pourrions envisager un revenu passif de plus de 5 200 £ par an. Cela représente plus du double des revenus que nous avons générés en espèces. De la même manière, nous devrions réinvestir les dividendes que nous gagnons chaque année.
Cela dépend également de la capacité de Footsie à maintenir ses bénéfices. Et le traqueur maintient une correspondance serrée. Mais la moyenne des 20 dernières années est conforme à la performance à long terme du marché boursier britannique remontant à un siècle ou plus. Par conséquent, je pense que les rendements de l’indice FTSE 100 sont plus susceptibles de résister que ceux du Cash ISA.
Les investisseurs voudront peut-être adopter un ratio 50/50 avec un tracker FTSE 250 pour répartir le risque, ce qui accompagne inévitablement tout investissement boursier.
Encore mieux ?
Nous devrions avoir de bonnes chances de surmonter cela avec quelque chose comme Legal & General (LSE : LGEN). La première chose à noter dans le graphique ci-dessus est que les actions de Legal & General sont bien à la traîne du FTSE 100 sur cinq ans. Mais plus on remonte loin dans le temps, meilleur est le bilan.
Le principal attrait réside dans un rendement en dividendes prévu de 8,9 %. Cela pourrait transformer un investissement unique de 20 000 £ en ISA en 110 000 £ sur 20 ans. Et payez ensuite un revenu passif annuel de 9 800 £. Toute hausse du cours de bourse serait un plus.
Est-ce que je suggère de mettre tous vos œufs dans le panier Légal et Général ? Absolument pas. Le secteur de l’assurance peut être très volatil et le risque n’est pas négligeable. De plus, les dividendes ne sont même pas garantis.
Mais dans le cadre d’un ISA bien diversifié basé sur une stratégie de recherche de titres très performante, il faut en tenir compte, n’est-ce pas ?
